脸书币 Diem前身为 天秤币 Libra的共同创办人 David Marcus 针对支付的现在与未来，日前于部落格撰文阐述了他的洞见。他认为美国需要作为创新的领导者，加速拥抱新科技并抛弃错误的认知，为陷入困境的人们提供帮助、改善现有系统的无效率及落后。并表示脸书Facebook将会作为其中关键的角色。前情提要：Facebook金融负责人 Novi钱包准备好了！已可进入市场誓言改革全球支付弊病事件背景：演讲全文Fed 怎么看央行数位货币：对稳定币、比特币、CBDC 的全面宏观理解

本文来自脸书币项目负责人 David Marcus 的个人部落格，其于本月 18 日晚间发表了一篇的《 Good stablecoins a protocol for money and digital wallets the formula to fix our broken payment system 》观点文章，阐述关于脸书加密货币钱包 NoviFacebook 为 Diem 开发的钱包以及Facebook 在支付领域的潜力，以及未来想像。

以下为David Marcus 的撰文：

近期在美国，有很多关于稳定币、加密货币及其相关数位资产的讨论，我很兴奋能看到大家更重视这项议题，尤其是现在。因为我们从来没有像现在如此急迫的需要修正我们破碎的支付体系。

如今的系统是昂贵的、缓慢的，而且没有相互连结。

全世界有约 17 亿人没有银行帐户，无法获得妥善金融服务的人就有更多了，其中有 6200 万美国人没有银行帐户或是无法使用主流金融服务Underbanked，他们被目前的系统抛在后面，被由现金所打造的生态系给绑住。

以全球范畴来说，跨境支付的状况非常糟，消费者的平均成本为 65 ( 一个可永续发展的支付系统，目标是 3且点到点的结算时间平均为 3 天。COVID19 疫情的大爆发，加速了数位经济在全球的扩张，并引发了人们在购买方式、地点，以及如何与商家互动的变化。它使许多家庭更加依赖从海外汇款的收入来维持生计，且这一趋势将会继续下去。

根据预测，全球数位交易的比例，将从 COVID19 之前的 57 上升到 2025 年的 67。这一切使得企业和政策制定者比以往任何时候，都更迫切需要加快行动，以确保人们不会被抛在后面。

然而，在勇于解决这些挑战且负责任的创新面前，仍有如此多的障碍。在这个关键时刻，美国应该引领变革 但现在我们却敬陪末座，让像中国的国家走在前面。

在过去两年多的时间里，我挺身面对这些障碍，一直在领导 Facebook 的团队，埋头打造 Novi 钱包：一个具互动性的数位钱包，使人们以及终端的小企业，能够以快速和可负担的方式在国内和国际上移动资金

在这段时间里，我曾多次谈到我们的选择，以及为什么我们如此关心用稳定币而不是法币来建立 Novi 或者说，我们今天都熟悉和使用政府发行的货币 。

我想花时间解释一下为什么这对我们很重要。

为什么稳定币能帮忙解决问题

让我明确的说明一下，如果我们只在 Novi 提供法币，这会给使用者带来很大的价值。我们可以提供国内以及海外跨境支付，这将有利于 Facebook ，因为我们将创造大量的钱包帐户，而这在未来将有利于我们向商户收取有竞争力的费率，来接收自 Novi 客户的付款，从而建立稳固的商家服务。

那么我们为什么不这么做呢？好吧，我们可能会那么做。

但在那之前，我坚信如果有机会在网路上创建一个开放的、可互动性的货币协议，并真正改变全世界人民和企业的游戏规则，那就是现在。

我们作为 Diem 协会的成员，可以帮助更多的企业遵循一个共通标准，而我不希望我们浪费这个机会。

虽然最近有很多关于稳定币在其他支付方面运作的讨论，但稳定币本身并不能解决任何问题。为了释放它的潜力，稳定币需要一个更便宜、更快、更安全、可互动性和可编译的底层支付网路相结合。一个比目前陈旧系统更开放的系统，旧系统让太多的人落后，并被证实对创新有阻力。

事实上，自 60 多年前第一个信用卡网路创建以来，目前的支付进度只看到了最小的创新。

重要的是要明白，并非所有的稳定币都是相同的，设计一个良好稳定币的定义是其储备的设计和管理方式，这些储备对消费者和监管机构的透明度，以及发行人提供的消费者保护和合规性规范。

一项设计精良的稳定币 在美国银行和非常短期的国债中始终持有 1 1 的现金储备，发行人持有资本作为缓冲 这可以说比美国任何钱包中持有的法定货币，更能提供良好的消费者保护。如果不是有 FDIC 保险，任何银行存款也应该是如此。

前者可以持有流动性较低的资产作为许可投资；后者由部分准备金组成，允许银行维持超过其短期资产的短期负债。事实上，如果一家银行的所有客户都想在短时间内提取所有的余额，即使是再有偿付能力的银行，在将长期资产转换为现金的提取过程中也会出现延迟。有了设计良好的稳定币，这种风险就不存在了。

在反洗钱、反恐融资、制裁和税收合规方面 精心设计的稳定币及其钱包生态系统，有可能改变传统系统的实施方式。

根据定义，认为数位资产就是匿名的是一种误解。你只需要以正确的方式构建、配置稳定币和钱包，尽职调查客户资料作为其合规核心即可。

当稳定币设计成能够与个人钱包的操作相互协作时，就可以更有效地侦测和回报可能的非法活动。它也将被证明优于目前，非法活动完成许久后才列入监控，以落后指标方式处理的现存系统。

这个方式对于打击金融犯罪行为更有效率。与许多观点不同的是，透过网路与钱包高度控制下的稳定币，在这个领域中将带来极大的创新机会。

是时候让最好的想法挺身而出了

在美国，我们的支付基础设施可以说是已开发国家中最差的，而且越来越落后。而中国正在坚定而快速地建设基础设施，使数位人民币成为美元作为世界储备货币的挑战者。

根据 2019 年联准会支付研究，2018 年，自动清算所 ( ACH ) 支付占美国非现金支付价值的 661。ACH 是在 70 年代初构思的，至今付款仍然需要至多三天的时间才能完成。但是，商家在美国接受消费者支付的手续费用是欧洲的十倍。

在我们构建 Novi 的整个过程中，与许多被当前系统排斥或无法获得足够服务的人进行了交谈。听到许多人其实有资格拥有银行帐户，我感到很震惊。事实上，他们中的许多人以前都拥有过帐户，但他们选择与其忍受无法预期的费用，宁愿支付可预测的 10 来兑现支票。

这怎么能让人接受？如果我们想让人们振作起来，让他们有机会茁壮成长，那么帮助他们转移和保护资金的系统就应该能被任何人使用，并以更低成本、没有歧视的方式为他们服务。

这就是我们每天来 Novi 工作的原因。我们相信这可以帮助到许多值得更好的人。为了产生最大的影响，仅使用法币构建封闭系统并不会解决它。我们需要抓紧机会建立一个开放、低成本、可普及使用、近乎即时的生态系统和网路。这就是我们在 2019 年夏天为 Libra 制定的愿景。

在我们宣布 Libra 计画之后，我们公开承诺，如果没有获得必要的监管批准，我们不会在 Libra ( 现在的 Diem ) 上发布 Novi，而且我们将在开发产品时与监管机构、政策制定者和专家进行接触。

一直以来，我们恪守这些承诺，并与世界各地的监管机构和政策制定者进行了建设性的磋商。在美国，我们几乎在每个州都获得了 Novi 的许可或批准，我们不会在尚未获得许可的任何地方推出。

Diem 协会已成为一个独立实体，与美国和全球监管机构进行对话。它解决了在设计和构建高品指稳定币的过程中，提出的所有合规问题，包括广泛消费者保护、高度合规的支付网路，一切都符合美国的监管标准。

尽管如此，在这段旅程中，我还是反复听到各种不同的论点，即支付和金融服务产业不应让 Facebook 成为这些创新的一部分。我听过很多说法是说：如果没有 Facebook 参与，这些提案会更好。

但首先，Facebook 已经是支付产业的参与者，而且已经有一段时间了。我们于 2009 年启动了 Facebook Payments，在过去四个季度中，我们实现了超过 1000 亿美元的支付额。我们在美国和海外拥有大量蓬勃发展的点对点支付服务，我们受到适当监管，可以做更多事情。

160 多个国家 / 地区的人们和企业使用我们的平台，以 55 种货币进行付款。人们可以在我们的应用程式中购物、进行游戏内购买、捐赠和付费参与活动。

其次，我发现这种思维方式非常不美国。我来到这个国家，并自豪身为其价值体系的一位公民，有机会制造改善许多人生活的产品，并为我的家人创造美好生活。

我们价值体系的核心原则之一是对公平竞争的承诺。任何为难题提供可靠解决方案的人或公司，都会有公平的机会。尽管 Facebook 在重建信任方面还有更多工作要做，但它也始终如一地为涉及类似重要服务的消费者提供了巨大的价值。

以通信为例，WhatsApp 和 Messenger 帮助数十亿人进行交流，花费仅占他们在这些应用程式出现前支出的极小部分。我们在赋予人们自由与无限制沟通上，扮演着关键的角色。

所以我认为我们应该得到公平的对待。我们可以且应该在改善大多数人的困难中扮演关键角色。美国的做法是会允许更多的竞争和创新，打破数十年停滞不前的僵局。此外，在美元的相关性和美国全球影响力受到前所未有的挑战的时候，应该利用我们几间最成功的公司，来赢得这场针对国家利益的无声战争。

让我也谈谈规模问题。我理解也能接受由于我们的规模庞大，而需要进行额外审查。监于 Facebook 的影响力，一些人认为 Novi 将立即被全球数亿人使用。但正如我们从推出和扩展其他支付体验的经验中所知，事情不是这样发展的，无论使用 Facebook 多久，人们都必须做出肯定的选择才会开设 Novi 帐户。

作为创建新帐户的一部分，Novi 需要对客户进行全面的尽职调查，包括通过上传政府颁发的 ID 进行身份验证，因此新客户需要申请时间。在获得适当的许可并符合当地法规和标准之前，Novi 也无法在特定司法管辖区开展业务，因此我们将在少数国家 / 地区开展业务。

我也听说过对我们最终意图的担忧。论点是：

我不能责怪人们有这种想法。但这种说法源于对科技业的误解，以及大多数非常成功的科技公司所拥护的精神。我们首要专注于为大范围的人们解决重大问题，最后才会为了维持运作来找到赚钱的途径。

在这种情况下，我们的商业模式非常清晰。我们是支付产业的挑战者，我们将为使用 Novi 钱包的人提供免费的国内和国际点对点支付。我们相信人们会更喜欢免费且方便的服务，而不是那些价格昂贵且不以消费者为中心的服务。

一旦我们拥有足够的客户群，我们就可以向世界各地的企业提供更便宜的商家付款，并且仍然可以从商家服务中获得利润。

货币的未来走向何方

最后，最近我一直在反思 Mark 对 Metaverse ( 元宇宙 ) 的愿景。在 Metaverse 中思考货币，实际上对我们如何设计我们的产品和支持它们的底层基础设施非常有帮助。